|
В настоящее время в экономике страны сложилась двойственная ситуация. С одной стороны, наблюдается некоторая стабилизация в промышленности, которая выражается в замедлении темпов падения производства. С другой стороны, по-прежнему актуальной остаётся проблема неплатежей, практически не снижаются размеры дебиторской и кредиторской задолженностей предприятий большинства отраслей экономики.
Государство из-за неисполнения доходной части бюджета не в состоянии проводить финансирование в необходимом объёме запланированных целевых программ.
Всё это разные стороны одной проблемы, которая приобрела всеобщий характер и буквально парализовала экономику всего государства, затронув даже межгосударственные отношения - проблема неплатежей.
Одна из основных причин возникновения взаимных задолженностей в таком, поистине глобальном масштабе - деформация структуры экономики при переходе к рынку.
Политика государства в области финансов, основанная на принципах монетаризма, демонетизация экономики, либерализация цен внесли существенный вклад в нарастание неплатежей. Тем самым предприятиям, несмотря на обесценение их собственных активов, был фактически закрыт доступ на рынки нового капитала. Неудивительно, что большинство предприятий вынуждены были адаптироваться к сложившейся ситуации путём привлечения денежных средств на более динамичных финансовых рынках.
Таким образом, характерной особенностью модели рынка, сформировавшейся в переходной экономике России, de facto стала многовалютная платёжная система. Наряду с рублём, доля которого в денежном обращении на протяжении ряда лет неуклонно сокращалась, используются наличные и безналичные доллары, бартер, многочисленные денежные суррогаты, векселя и другие платёжные средства, эмитируемые регионами и предприятиями. В условиях дефицита денежных ресурсов они постепенно заняли доминирующее положение в структуре расчётных средств предприятий, образовав по существу параллельную денежную, а, точнее.
квазиденежную систему, по некоторым оценкам, более чем в десять раз превосходящую по своим масштабам официальную денежную массу.
В свою очередь, в общей массе используемых предприятиями средств платежа наибольшее распространение получил вексель, ставший своего рода панацеей в решении широкого спектра финансовых проблем предприятий. Благодаря своей мобильности и способности перемещать огромные потоки ресурсов вексель стал основным средством, так называемой "расшивки" неплатежей. Это связано, прежде всего, с теми преимуществами, которые предоставляет такой механизм снижения взаимозадолженности предприятий. Во-первых, ему присущ рыночный характер, поскольку именно рыночные отношения опосредуют обращение векселей, и, во-вторых, такой механизм позволяет в известной степени избежать инфляционной накачки, что является неоспоримым его достоинством в условиях современной российской экономики.
По экспертным оценкам, вексель в расчётах предприятий позволяет снизить их потребность в "живых" денежных ресурсах в среднем до 30%, что, несомненно, способствует разрешению острейших экономических проблем и снижению социальной напряжённости.
Очевидно, что перспективность вексельного обращения и важность его в решении задач, стоящих перед российской экономикой, сложно переоценить.
Однако, стихийное формирование вексельного рынка породило целый комплекс противоречий и несоответствий, возникших как в деловой практике, так и заложенных в правовом обеспечении обращения векселей. В то же время колоссальный рост числа участников вексельных расчётов потребовал создания соответствующей инфраструктуры, позволяющей упорядочить вексельное обращение и повысить ликвидность самого рынка векселей.
Ввиду того, что в настоящее время вексельный рынок находится всё ещё в стадии своего формирования, его состояние можно охарактеризовать лишь в терминах неустойчивого равновесия.
Следовательно- во избежание серьёзных последствий, которые могут возникнуть как закономерный результат масштабной и диспропорциональной векселезации системы расчётов в экономике, необходимо, с одной стороны, управлять этими процессами на государственном уровне, а с другой - на научно-методологической основе изучать специфику векселя как универсального финансового инструмента.
оформляющего отношения в рамках одного из самых сложных институтов гражданского права - обязательственного.
Таким образом, из сказанного выше довольно несложно выделить научную проблему, изучение которой и составляет суть данного исследования, а именно целесообразность и эффективность использования векселя как средства расчётов в условиях денежного дефицита, породившего масштабный в рамках всего народнохозяйственного комплекса страны кризис неплатежей.
Необходимо отметить, что многие проблемы и вопросы веке, обращения уже получили достаточно широкое отражение в работах отечественных учёных-экономистов и практиков веке, рынка: М.П. Березиной, А.В. Волохова, Ф.А. Гудкова, П.Ю. Дробышева, Б.А. Жалнинского, П.Е. Жукова, А.В. Макеева, Л.А. Новосёловой, А. Пряхина, Д.А. Равкина, В.Н. Савенкова, Б. Семёнова, Б.М. Соколина, А.А. Фельдмана, СИ. Шевченко, Н. Шмелёва, А. Яковлева. Подавляющее большинство работ, посвященных вексельному обращению, вышли в свет в 1992-1997 годах. Все эти публикации можно условно разделить на четыре основные группы:
1. Практические пособия по применению или практические рекомендации предприятиям.
2. Работы общего, энциклопедического характера, такие как: "Вексельное обращение в РФ", "Вексель и вексельное обращение в России и на Западе" и так далее.
3. Статьи и монографии, посвященные правовым аспектам регулирования вексельных отношений и вексельного обращения в целом.
4. Сборники статей, посвященных частным вопросам или проблемам вексельного обращения.
К выполнению данной работы привлекалась также статистическая информация, почерпнутая из официальных периодических изданий.
Всё вышеизложенное говорит о том, что процесс разработки теоретических и методических основ вексельного обращения, использования его в качестве мощного инструмента регулирования платёжных отношений ещё не завершён. Что, несомненно, обусловливает актуальность темы данного исследования, определение его целей и задач.
Таким образом, целью данного исследования является изучение специфических особенностей векселя как средства платежа в реформируемой экономике России,
определение его роли и потенциальных возможностей в смягчении кризиса неплатежей, а также выработка предложений относительно дальнейших перспектив развития вексельного обращения в России.
Для достижения поставленной цели определён следующий круг задач:
• рассмотреть отличительные свойства различных финансовых инструментов, использующихся в качестве средств платежа;
• проанализировать историческое становление векселя и придание ему в ходе этого процесса характерных ему признаков и особенностей;
• проанализировать причины и глубину структурных диспропорций в экономической системе, породивших масштабный кризис неплатежей;
• доказать важное значение векселя как средства платежа и его эффективность в преодолении кризиса неплатежей;
• рассмотреть возможные варианты построения специализированной институциональной инфраструктуры рынка векселей, являющегося составной частью финансового рынка страны;
• проанализировать экономико-правовые проблемы вексельного обращения, выявить их причины, предложить возможные варианты устранения подобных барьеров на пути становления полноценного вексельного обращения;
• определить наиболее вероятные варианты развития вексельного рынка в перспективе.
Таким образом, можно сформулировать объект и предмет настоящего исследования.
Объектом данного исследования являются теоретические и научно-практические вопросы, отражающие закономерности развития кризисных явлений в финансовой системе России в период экономических реформ 90-х годов. Соответственно сформулированному объекту, предметом исследования является поиск возможных способов преодоления масштабного кризиса расчётных отношений на основе использования универсального финансового инструмента - векселя, в качестве средства платежа.
Методологической основой и теоретической базой данного исследования являются:
• основные положения экономической теории, относящиеся к проведению эффективной финансово-промышленной политики;
• основные положения и принципы финансового анализа, а также
• основные положения, описываемые в рамках экономической теории неопределённости.
В настоящем исследовании автору удалось:
• раскрыть структурные диспропорции, возникшие в финансовом и реальном секторах реформируемой экономики страны;
• показать их влияние на развитие и углубление кризисных явлений в указанных областях;
• определить причинно-следственные связи и закономерности исследуемых процессов;
• выявить возможные пути устранения дальнейшего развития подобных тенденций на основе рекомендаций по изменению нормативно-правовой базы вексельного обращения и оптимизации его организационно-институциональной структуры.
Теоретическая и практическая значимость работы заключается в достигнутых в ходе настоящего исследования результатах, которые могут быть использованы:
• в последующих теоретических исследованиях по данной проблематике;
• при подготовке учебных программ и лекционных курсов в высших учебных заведениях;
• в качестве научно-обоснованной базы для оптимизации системы вексельных расчётов специалистами-практиками вексельного рынка.
Очевидно, что ряд вопросов ещё ждёт своего решения, требуются определённые уточнения понятийного аппарата, выработка единообразных подходов и трактовок, связанных с вексельным обращением его мониторингом и анализом состояния вексельного рынка, что позволит в дальнейшем повысить его эффективность и надёжность.
Структура диссертации и логика, отражённая в последовательности изложения содержания её элементов, подчинены решению поставленных в ней целей и задач.
| 
