Электронная библиотека Веда
Цели библиотеки
Скачать бесплатно
Доставка литературы
Доставка диссертаций
Размещение литературы
Контактные данные
Я ищу:
Библиотечный каталог российских и украинских диссертаций

Вы находитесь:
Диссертационные работы России
Экономические науки
Мировая экономика

Диссертационная работа:

Буторина Ольга Витальевна. Экономический и валютный союз ЕС (Международный аспект) : Дис. ... д-ра экон. наук : 08.00.14 : Москва, 2001 356 c. РГБ ОД, 71:02-8/226-3

смотреть содержание
смотреть введение
смотреть литературу
Содержание к работе:

Список таблиц 4

Список рисунков 6

Введение 7

Глава 1 Сущность Экономического и валютного союза 15

1. ЭВС в контексте исторического опыта валютного сотрудничества в Европе 15

1.1. Монетные союзы эпохи металлического стандарта 15

1.2. Валютное сотрудничество в условиях золотодевизного стандарта 23

1.3. Плавающие курсы и новый формат валютной интеграции 29

2. Причины и движущие силы ЭВС 38

3. Структура и организация ЭВС 51

3.1. Общая экономическая политика 53

3.2. Единая валютная политика 56

4. Внутренние риски и проблемы ЭВС 63

4.1. Проблемы реальной конвергенции 64

4.2. Другие проблемы и риски ЭВС 73

Глава 2 Теория международной валюты 83

1. Природа денег и их функции 83

2. Деньги как товар на валютных рынках 97

2.1. Обменный курс - цена валюты на внешнем рынке 98

2.2. Спрос на валюту и ее предложение 106

3. Международные валюты 118

3.1. Конкуренция между валютами 118

3.2. Интернационализация валют 126

4. Валютная асимметрия 139

4.1. Международные функции валют и сферы их обращения 141

4.2. Интернационализация валюти курсообразование 148

Глава 3 ЭВС в мире: современные позиции и перспективы 160

1 .Перспективы евро как международной валюты 161

1.1. Общие условия и предпосылки 161

1.2. Государственное использование евро за рубежом 169

1.3. Частное использование евро на внешних рынках 178 2. ЭВС в международной валютной системе 191

2.1. Обменный курс евро 193

2.2. Отношения ЕС с США и новая финансовая архитектура мира 210

3. Зона евро и другие западноевропейские страны 227

4. ЭВС и расширение Евросоюза на восток 239

4.1. Условия и перспективы присоединения стран-кандидатов к зоне евро 242

4.2. Евро как иностранная валюта в Центральной и Восточной Европе 251

Глава 4 Значение Экономического и валютного союза ЕС для России и СНГ 262

1. Экономический и валютный союз ЕС и Россия 262

1.1. Евро и национальные интересы России 263

1.2. Практические аспекты использования евро 279

2. Европейский опыт и пути валютной интеграции в СНГ 291

2.1. Типы валютных блоков 292

2.2. Европа и СНГ: условия и формы валютной интеграции 300

2.3. Интефационная идеология ЕС и валютное сотрудничество в СНГ 316

Заключение 330

Список литературы 341 

Введение к работе:

Актуальность темы. Договор о Европейском Союзе, подписанный 7 февраля 1992 года в г. Маастрихт, официально провозгласил цель создать в рамках ЕС Экономический и валютный союз (ЭВС), который предполагает проведение государствами-членами общей экономической и валютной политики и введение единой валюты. 1 января 1999 года одиннадцать стран Евросоюза перешли к третьей стадии строительства ЭВС и ввели единую валюту - евро. В течение 1999 - 2001 годов евро существует в безналичном обращении, наличный оборот обслуживают национальные денежные единицы, которые, однако, потеряли самостоятельное значение и представляют собой недесятичные номинации евро. С 1 января 2002 года единая валюта будет введена в наличное обращение, а с 1 марта 2002 года она станет единственным законным платежным средством на территории ЭВС, тогда как национальные валюты утратят все свои функции. Европейский Союз - первая в мировой истории интеграционная группировка, члены которой построили экономический и валютный союз и ввели единую валюту.

Создание ЭВС не только оказывает значительное влияние на участвующие в нем страны, но и влечет за собой многочисленные международные последствия, разные по силе и характеру проявления.

Превращение ЕС в сплоченное экономическое и валютное формирование, которое к тому же стоит на пороге численного расширения и трансформации в политический союз, непосредственно воздействует на общую расстановку сил в мире. После того, как в 90-е годы произошел распад социалистической системы и биполярной структуры мира, дальнейшая консолидация ЕС создает предпосылки для формирования нового полюса современного мира и/или серьезного видоизменения формата и логики развития международных отношений. Особенно крупные сдвиги происходят и будут происходить в международных валютных отношениях, тем более, что в 90-е годы вследствие повсеместной либерализации движения капиталов и развития информационных технологий они уже перешли в новое качество. ЭВС оказывает сильное воздействие на ситуацию в Европе. Следует ожидать, что в ближайшие годы зона евро станет центром экономического и политического притяжения для других членов Евросоюза, для стран Центральной и Восточной Европы, а также для остающихся вне ЕС западноевропейских государств. Появление единой европейской валюты имеет большое значение для России, поскольку отношения с Евросоюзом являются одним из приоритетных направлений ее внешней политики, и с ними во многом связаны перспективы интеграции отечественного хозяйства в мировую экономику. Появление евро ставит перед государственными и коммерческими структурами РФ целый ряд практических вопросов, а также наводит на серьезные размышления о задачах и долгосрочной стратегии национальной валютной политики.

Западноевропейский опыт валютной интеграции представляет теоретический и практический интерес с точки зрения нынешних процессов в СНГ, включая планы создания российско-белорусского валютного союза и формирования интегрированного финансового пространства Содружества.

Цель работы - на примере ЕС исследовать процессы интеграции и конкуренции в современных международных валютных отношениях в их внутреннем единстве.

Для достижения данной цели формулируются конкретные задачи, соответствующие основным составным частям работы. Эти задачи состоят в том, чтобы:

1. выявить логику Экономического и валютного союза ЕС в совокупности его различных измерений, для чего исследовать исторический опыт западноевропей-ской интеграции, определить причины и цели создания Экономического и валютного союза, рассмотреть его структуру и организацию, а также проанализировать комплекс порождаемых новым формированием рисков и проблем;

2. сформулировать теоретические положения, которые позволили бы судить о закономерностях поведения валют на внешних рынках на рубеже XX - XXI веков, для чего систематизировать и уточнить имеющиеся знания о функциях денег и механизме формирования обменного курса применительно к современной ситуации на валютных рынках, исследовать феномен конкуренции между валютами, охарактеризовать процесс интернационализации валют, раскрыть природу и проявления валютной асимметрии;

3. выяснить перспективы евро как международной валюты, оценив исходные данные для повышения уровня интернационализации новой денежной единицы и определив ее позиции в области государственного и частного использования нерезидентами;

4. исследовать современную роль ЭВС в мире и дать обоснованное представление о путях ее трансформации в будущем, для чего, описать механизм и логику формирования обменного курса единой валюты, проанализировать отношения ЭВС с США, дать представление о положении евро среди других значимых международных валют, определить возможные способы влияния ЭВС на реформу международной валютной системы;

5. рассмотреть отношение к ЭВС со стороны государств Западной Европы, оставшихся за пределами зоны евро, а также исследовать проблематику ЭВС в контексте предстоящего расширения Евросоюза на страны Центральной и Восточной Европы;

6. определить значение ЭВС для России применительно как к долгосрочным направлениям ее сотрудничества с Европейским Союзом, так и конкретным вопросам использования евро российскими юридическими и физическими лицами, а также сделать выводы относительно стратегии и задач валютной политики России, вытекающие из опыта западноевропейской валютной интеграции; выяснить, насколько этот опыт может быть применен в Содружестве Независимых Государств, для чего провести типологизацию валютных блоков, сравнить условия и формы валютной интеграции в Западной Европе и СНГ, выделить полезные для СНГ методы валютного сотрудничества.

Методологическая основа. Общей теоретической базой диссертации является классическая политическая экономия. В проведенном исследовании автор опирается на труды ее основоположников: В.Петти, А.Смита, Ж.-Б. Сэя и Д.Рикардо, а также на ряд выводов и дополнений, сделанных экономистами второй половины XIX века, в том числе К. Марксом. Наиболее широко используются такие разделы классической политэкономии, как учение о потребительной и меновой стоимости товара, понимание природы и функций денег, а также общие положения о товаре и товарных отношениях.

Для достижения поставленной цели и решения конкретных задач диссертации применяются различные научные методы. Теоретический анализ проводится для выявления общих закономерностей взаимоотношения денежных единиц на международных валютных рынках, раскрытия логики современных процессов курсообразования. Эмпирические исследования, систематизация и оценка фактического материала используются для того, чтобы получить представление об исходных позициях и перспективах Экономического и валютного союза, как в его внутреннем, так и в международном развитии. К количественному анализу автор прибегает для обработки данных российской, западноевропейской и международной статистики. Методы компаративного анализа применяются для изучения различных форм валютной интеграции и валютных отношений между независимыми государствами, как в Европе, так и в других частях мира, а также для сопоставления роли евро, доллара и других валют в современной международной валютной системе. Элементами исторического подхода автор оперирует с целью рассмотреть процесс западноевропейской валютной интеграции в его исторических взаимосвязях и пролить свет на некоторые общие принципы и движущие силы этого общественного явления. Конкретный анализ эволюции западноевропейского валютного сотрудничества и международных позиций евро в купе с обобщением и развитием теоретических положений об интернационализации валют позволили осуществить синтез теоретического и прикладного аспектов при изучении феномена взаимодействия интеграции и конкуренции в международных валютных отношениях.

Исключительно важным для разработки темы диссертации было изучение трудов экономистов отечественной научной школы по проблемам мирового хозяйства, закономерностям и эволюции региональной, в первую очередь, западноевропейской интеграции: ЮАБорко, А.С. Булатова, А.Н. Гончарова, И.Д. Иванова, И.С.Королева, В.М.Кудрова, Н.Н. Ливенцева, М.М.Максимовой, И.П. Фаминского, Е.С.Хесина, В.Г. Шемятенкова, В.Н.Шенаева, Ю.В.Шишкова, Н.П.Шмелева, В.Д. Щетинина.

В ходе диссертационного исследования автор опирался на результаты и выводы, представленные в трудах отечественных специалистов по вопросам теории денег, денежного обращения, международных валютно-финансовых отношении, а также по различным аспектам валютной интеграции и функционирования евро: А.В.Аникина, А.З. Астаповича, СМ. Борисова, М.К.Бункиной, Т.Д. Валовой, В.Р.Евстигнеева, М.В.Ершова, Ю.А. Константинова, Л.Н. Красавиной, Д.Н.Курочкина, Л.Н Макаревича, Г.Г.Матюхина, В.Я. Пищика, И.Н.Платоновой, М.А. Портного, A.M. Семенова, Д.В.Смыслова, В.М.Усоскина, В.В.Шмелева.

Важную роль при подготовке работы сыграли методологические подходы, разработанные в трудах Г. Касселя (теория паритета покупательной силы), Р. Манделла и П. Кенена (теория оптимальной валютной зоны, принципы взаимодействия валют на внешних рынках), Ф. Хайека (конкуренция между различными видами денег), Ф.Хартманна (интернационализация валют). В ходе исследования были также использованы работы зарубежных экономистов по проблемам развития международных валютных отношений, валютной интеграции, взаимоотношений евро и доллара на международных рынках: БАйхенгрина, Ф. Бергстена, П.Велфенса, П.Кругмана, Ф.Махлупа, Ж.Пино, Р.Триффина, Дж. Фрэнкеля, Р. Хеннинга.

В качестве информационной базы использовались документы и официальные издания органов Европейской комиссии, Международного валютного фонда, Банка международных расчетов, Европейского центрального банка, а также данные Госкомстата РФ и Банка России. В работе также нашли применение аналитические материалы российских и зарубежных банков, бирж и компаний, в том числе Московской межбанковской валютной биржи и Дойче Банка.

Научная новизна. В представленной работе автор делает ряд новых научных выводов, анализирует не исследованные до сих пор взаимосвязи, дополняет и развивает существующие научные представления, вводит в российский научный оборот понятия и результаты изысканий, ставшие в последние годы достоянием зарубежной экономической науки.

1. В работе прослеживается опыт валютных союзов в Европе эпохи металлического стандарта (XIV-XIX вв.), выявляется общность их движущих сил, мотивов и результатов. Полученные выводы используются для анализа теоретических аспектов валютной интграции и конкуренции между валютами в современном мире.

2. Предпринимается новая попытка проследить логику валютной интеграции в послевоенной Европе и определить их значение для нынешнего Экономического и валютного союза ЕС. Диссертант выстраивает собственный, отличный от существующего в Западной Европе, взгляд на причины и движущие силы ЭВС, а также дает авторскую классификацию внутренних рисков и проблем ЭВС.

3. Развиваются представления о ликвидности денег и ликвидности валют на внешних рынках, выводится оригинальная трактовка ликвидности денег как их потребительной стоимости на денежном рынке. При этом ликвидность валюты представлена как один из наиболее существенных факторов курсообразования.

4. Систематизируются имеющиеся положения о конкуренции между различными видами денег, в том числе между валютами на международном рынке; предпринимается одна из первых попыток доказать теоретически и эмпирически наличие непосредственной связи между ликвидностью обратимой валюты и сферой ее обращения, а также характером ее участия в процессах вытеснения одними валютами других из внешних и внутренних расчетов.

5. Дополняются начавшиеся оформляться в 90-е годы в западной науке представления об иерархии валют на внешних рынках в зависимости от степени их интернационализации, впервые в российской литературе приводится комплексная трактовка соответствующих терминов. Впервые в отечественной и зарубежной науке представляются сводные таблицы требований к международным валютам и сфер обращения национальных валют, что позволяет существенно дополнить представления о природе и масштабах асимметрии валютных рынков на рубеже XX - XXI столетий. Приводятся малоизвестные в России сведения о закономерностях долгосрочного поведения важнейших мировых валют. Выдвигается тезис о зависимости курсообразования от степени интернационализации валюты.

6. На основе отечественных и зарубежных разработок осуществляется комплексный научный анализ перспектив евро в качестве международной валюты и делаются новые выводы о возможностях и естественных фаницах дальнейшего использования евро как на мировом рынке в целом, так и на его отдельных сегментах. Базируясь на анализе преимуществ и недостатков доминирующей валюты для страны-эмитента диссертант делает новые выводы о долгосрочных интересах США в отношении евро. Предлагается авторская оценка взаимоотношений между зоной евро и странами-кандидатами, а также государствами ЕС, не участвующими в валютном союзе, в том числе в свете положений о конкуренции между валютами.

7. Дополняются и развиваются выдвинутые ранее положения отечественных специалистов, в том числе автора, о национальных интересах России применительно к ЭВС как новому геоэкономическому феномену. Впервые в отечественной и зарубежной науке проводится типологизация валютных блоков. Соединив полученные результаты со знаниями в области теории и практики европейской интеграции, автор проводит глубокий сравнительный анализ предпосылок, форм и закономерностей валютной интеграции в ЕС и СНГ.

Практическая значимость исследования. Выводы диссертации могут иметь практическое применение, как при разработке государственной политики Российской Федерации, так и в деятельности коммерческих предприятий. Результаты, касающиеся закономерностей интернационализации валют и валютной асимметрии, могут оказать помощь в решении такой государственной задачи, как выбор наиболее оптимального для России соотношения между уровнем либерализации национального валютного режима и степенью защиты внутреннего валютного рынка от негативных влияний извне. Такой баланс необходим для поддержания стабильного курса российского рубля, от чего в свою очередь напрямую зависит макроэкономическая и социальная стабильность в стране. В работе дается развернутое аргументированное представление о путях взаимодействия России с ЕС в валютной сфере; о конкретных возможностях использования евро в валютной политике Банка России и в политике внешних государственных заимствований; а также о мерах, которые целесообразно принять для упорядоченного перевода в 2002 году наличных расчетов с национальных валют на единую европейскую. Положения диссертации о формах и методах валютной интеграции в ЕС, а также о способах их применения в рамках валютного сотрудничества в СНГ будут полезны для работы Межгосударственного валютного комитета Содружества и Межгосударственного банка СНГ.

Результаты диссертации целесообразно использовать в учебных программах вузов (в курсах международных экономических отношений, международных валютно-кредитных отношении и региональной интеграции), а также в дальнейших научных исследованиях.

Основные положения и выводы диссертации опубликованы автором в научных работах общим объемом 33 п.л. Они также нашли отражение в докладах и выступлениях на научных конференциях, как в России, так и за рубежом.

Структура работы. Согласно цели исследования и логике изложения, диссертация состоит из введения, четырех глав и заключения. В конце каждой главы суммируются ее основные положения и делаются выводы.

В первой главе исследуется сущность Экономического и валютного союза ЕС в совокупности его различных измерений: изучается история западноевропейской валютной интеграции, анализируются цели ЭВС и его основные проблемы, а также рассматривается механизм общей экономической и валютной политики.

Во второй главе разрабатывается теория международной валюты, в том числе раскрывается механизм конкуренции между валютами, изучаются принципы интернационализации валют, механизм валютной асимметрии, а также особенности курсообразования на рубеже XX-XXI веков.

В третьей главе исследуются позиции и роль ЭВС в мировой валютной системе, анализируются перспективы евро как международной валюты и направления ее государственного и частного использования за рубежом, рассматриваются проблемы обменного курса евро, изучаются вопросы отношений зоны евро с США и другими странами, в том числе государствами-кандидатами на вступление в ЕС.

В четвертой главе выявляется воздействие ЭВС на валютную политику и систему внешних расчетов России, а также на ее взаимоотношения с Евросоюзом, исследуются возможности применения западноевропейского опыта валютной интеграции для развития валютного сотрудничества в рамках СНГ.

В заключении содержатся основные выводы, полученные в результате диссертационного исследования.


© Научная электронная библиотека «Веда», 2003-2013.
info@lib.ua-ru.net